在線咨詢
律師在線
點(diǎn)擊咨詢
意見反饋
回到頂部
寧波
封閉式基金如何計算折價率
封閉式基金如何計算折價率
封閉式基金設(shè)立后，投資者持有的基金份額可以到證券交易所上市交易，但基金的規(guī)模不再變動，所以稱之為“封閉式”基金。也就是說，開放式基金的“份額買賣”是在投資者與發(fā)起這只基金產(chǎn)品的基金公司之間進(jìn)行的，而封閉式基金的“份額買賣”是在投資者之間進(jìn)行的。
封閉式基金的定價是在證券交易所即二級市場投資者的買賣過程中，根據(jù)供求關(guān)系形成的。封閉式基金的凈值是根據(jù)基金的投資情況，按照基金總資產(chǎn)除以基金總份額算出的，是每一份基金份額實際代表的基金資產(chǎn)額。價格與凈值不符是由供求關(guān)系決定的。
封閉式基金的價格大多低于凈值，即主要是折價交易，而在封閉式基金成立之初也曾出現(xiàn)過溢價交易的情況。開放式基金的申購贖回是根據(jù)凈值計算的，而封閉式由于是投資者之間的買賣，所以價格受到供求關(guān)系的影響。當(dāng)封閉式基金在二級市場上的交易價格低于實際凈值時，這種情況稱為“折價”。
折價率=(單位份額凈值-單位市價)/單位份額凈值
根據(jù)此公式，折價率大于0(即凈值大于市價)時為折價，折價率小于0(即凈值小于市價)時為溢價。除了投資目標(biāo)和管理水平外，折價率是評估封閉式基金的一個重要因素。
由于規(guī)模限制、流動性影響，封閉式基金普遍存在折價率。高折價率是引發(fā)投資的重要因素。
例如，某一封閉式基金某日凈值為2.23元，當(dāng)天的收盤價為1.76元，那么，這只基金的折價值就是：
2.23-1.76=0.47(元)
折價率就是：
以后封轉(zhuǎn)開的時候就算這只基金不漲也不跌，也能獲得21.08%的收益。
該內(nèi)容對我有幫助 贊一個
驗證手機(jī)號
我已閱讀并同意《用戶服務(wù)協(xié)議》和《律霸隱私政策》
我們會嚴(yán)格保護(hù)您的隱私，請放心輸入
為保證隱私安全，請輸入手機(jī)號碼驗證身份。驗證后咨詢會派發(fā)給律師。
我有類似問題？馬上聯(lián)系律師
律霸用戶端下載
及時查看律師回復(fù)
掃碼APP下載
掃碼關(guān)注微信公眾號
警察在實習(xí)期的能不能給處分
2021-02-19公務(wù)員加班費(fèi)規(guī)定
2021-03-06如何認(rèn)識保證合同
2021-01-23網(wǎng)上交通違章多久時間處理完
2021-01-21哪些屬于夫妻共同債務(wù)，夫妻共同債務(wù)如何負(fù)擔(dān)
2021-02-13夫妻債務(wù)償還案
2021-03-16交通事故應(yīng)該怎么起訴
2020-12-22為何高管人員勞動爭議訴求難以得到法院支持
2020-12-23意外保險車禍能賠多少錢
2020-12-17保險合同的法律特征有哪些
2020-12-31保險合同的非要物性是什么意思
2021-03-10旅游意外險哪些情況不賠償
2020-12-05無證駕駛時發(fā)生交通事故，保險公司能否免責(zé)
2021-03-20保險費(fèi)交清與本保險合同是否生效
2021-01-29車險理賠次數(shù)與保費(fèi)有什么關(guān)系
2020-12-15對保險公司注冊資本如何要求的
2021-02-02如何確定建筑工程一切險保險期限屆滿
2020-12-06關(guān)于對保險中介機(jī)構(gòu)監(jiān)督管理規(guī)定向社會各界征求意見的公告內(nèi)容是什么
2020-12-04人身保險中故意免責(zé)的舉證責(zé)任
2021-03-12旅游保險是怎么一回事,旅游保險究竟包括哪幾種
2021-03-21