第一章　總則

　第一條　為保證公開市場業(yè)務(wù)的順利開展，維護(hù)交易雙方的合法權(quán)益，推動我國貨幣市場的穩(wěn)步發(fā)展，制定本規(guī)定。

　第二條　本規(guī)定所稱公開市場業(yè)務(wù)，是指中國人民銀行為實(shí)現(xiàn)貨幣政策目標(biāo)而公開買賣債券的活動。

　第三條　本規(guī)定所稱公開市場業(yè)務(wù)一級交易商（以下簡稱一級交易商），是指經(jīng)中國人民銀行審定的、具有直接與中國人民銀行進(jìn)行債券交易資格的商業(yè)銀行、證券公司和信托投資公司。

　第四條　一級交易商資格的確定、變更或取消等事宜由中國人民銀行負(fù)責(zé)審批。

　第五條　公開市場業(yè)務(wù)的日常工作由中國人民銀行公開市場業(yè)務(wù)操作室（以下簡稱操作室）負(fù)責(zé)。

　　　　　　　　　　　　　第二章　債券交易

　第六條　債券交易的券種是指政策性金融債、中央銀行融資券、國債以及中國人民銀行指定的其他債券。

　第七條　債券交易種類包括買賣和回購。

　第八條　一級交易商與中國人民銀行進(jìn)行債券交易須簽署有關(guān)協(xié)議。

　第九條　回購期限的檔次分為７天、１４天、２１天、２８天、２個月、３個月和４個月共７種。

　第十條　債券交易一般采用招標(biāo)方式進(jìn)行，包括數(shù)量招標(biāo)和利率招標(biāo)（或價格招標(biāo)）。具體中標(biāo)原則由操作室規(guī)定。

　第十一條　債券交易的資金清算按中國人民銀行有關(guān)部門制定的會計核算手續(xù)辦理。

　第十二條　債券登記、托管和交割統(tǒng)一在中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司進(jìn)行，按照其制定的有關(guān)辦法辦理。

　　　　　　　　　 第三章　一級交易商的條件及審定

　第十三條　申請成為一級交易商須具備下列條件：
　　一、經(jīng)中國人民銀行批準(zhǔn)設(shè)立，具有獨(dú)立法人資格的商業(yè)銀行、證券公司和信托投資公司；
　　二、遵守國家有關(guān)經(jīng)濟(jì)、金融法律、法規(guī)和中國人民銀行制定的有關(guān)資產(chǎn)負(fù)債比例管理的規(guī)定；
　　三、城市合作銀行、證券公司和信托投資公司的注冊資本金不低于人民幣２億元（包括經(jīng)折算的外匯資本金）；
　　四、證券公司和信托投資公司的債券交易量應(yīng)占有相當(dāng)?shù)氖袌龇蓊~，具有較大規(guī)模的代理業(yè)務(wù)及合格的業(yè)務(wù)人員，經(jīng)營資產(chǎn)質(zhì)量較好，盈利能力較強(qiáng)，內(nèi)部管理機(jī)制健全；
　　五、有能力并愿意履行本規(guī)定第四章所列的各項義務(wù)；
　　六、中國人民銀行規(guī)定的其他條件。

　第十四條　取得“中華人民共和國國債一級自營商”資格的機(jī)構(gòu)可優(yōu)先成為一級交易商。

　第十五條　凡符合本規(guī)定第十三條所列條件的機(jī)構(gòu)均可向中國人民銀行提出成為一級交易商的申請，報送公開市場業(yè)務(wù)一級交易商資格申請表（格式見附表），并提交下列資料：
　　一、機(jī)構(gòu)簡介；
　　二、營業(yè)執(zhí)照（復(fù)印件）；
　　三、經(jīng)會計師事務(wù)所審計的年度工資產(chǎn)負(fù)債表和損益表（復(fù)印件）；
　　四、參與公開市場業(yè)務(wù)的具體部門及其人員構(gòu)成情況；
　　五、中國人民銀行要求報送的其它有關(guān)資料。

　第十六條　凡經(jīng)審定批準(zhǔn)成為一級交易商的機(jī)構(gòu)，由中國人民銀行頒發(fā)《公開市場業(yè)務(wù)一級交易商資格證書》，并予以公告。

　　　　　　　　　 第四章　一級交易商的權(quán)利和義務(wù)

　第十七條　一級交易商的權(quán)利：
　　一、同中國人民銀行直接進(jìn)行債券交易；
　　二、優(yōu)先獲取中國人民銀行發(fā)布的公開市場業(yè)務(wù)信息，以及獲取操作室提供的有關(guān)資料；
　　三、享有中國人民銀行和有關(guān)債券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)在帳戶開立、資金清算、債券托管結(jié)算及技術(shù)支持等方面提供的便利服務(wù)；
　　四、參加中國人民銀行定期召開的一級交易商聯(lián)席會議和交流研討、人員培訓(xùn)等活動；
　　五、參與討論中國人民銀行公開市場業(yè)務(wù)相關(guān)規(guī)章制度；
　　六、可按中國人民銀行的有關(guān)規(guī)定，相互進(jìn)行政策性金融債和中央銀行融資券交易；
　　七、依法享有的其他權(quán)利。

　第十八條　一級交易商的義務(wù)：
　　一、踴躍參加債券交易，在操作室規(guī)定的交易日不參加交易或不進(jìn)行投標(biāo)、報價的，應(yīng)及時向操作室說明原因及有關(guān)背景；
　　二、在宏觀調(diào)控特殊需要時，完成中國人民銀行指定的交易任務(wù)，及時傳導(dǎo)貨幣政策意圖。中國人民銀行在下達(dá)指定交易任務(wù)的同時，應(yīng)適當(dāng)兼顧一級交易商的利益；
　　三、與中國人民銀行進(jìn)行誠實(shí)的債券交易，提供合理的市場報價；
　　四、提供資金頭寸、債券持有情況、債券二級市場交易情況及其他有關(guān)資料等數(shù)據(jù)；
　　五、定期向操作室提供市場信息及市場分析資料，對重大突發(fā)事件及時報告；
　　六、嚴(yán)格履行公開市場業(yè)務(wù)有關(guān)管理規(guī)定的其他義務(wù)。

　　　　　　　　 第五章　一級交易商資格的變更和終止

　第十九條　中國人民銀行每年對一級交易商的資格進(jìn)行年度審核。審核的主要內(nèi)容：
　　一、參與公開市場業(yè)務(wù)情況；
　　二、年度債券業(yè)務(wù)經(jīng)營狀況；
　　三、年度資產(chǎn)、負(fù)債變動情況及損益狀況；
　　四、遵守本規(guī)定及公開市場業(yè)務(wù)其他管理規(guī)定的情況；
　　五、需要審查的其他有關(guān)情況。
　　中國人民銀行對年度審核結(jié)果予以公告。

　第二十條　發(fā)生機(jī)構(gòu)更名、合并的一級交易商，須報中國人民銀行辦理資格變更手續(xù)。

　第二十一條　自動放棄一級交易商資格的機(jī)構(gòu)，須報中國人民銀行并辦理相應(yīng)手續(xù)，二年內(nèi)不得重新申請成為一級交易商。

　第二十二條　未完成中國人民銀行指定交易任務(wù)的，中國人民銀行將暫停其一級交易商資格一年。

　第二十三條　在債券交易中，聯(lián)手操縱價格情節(jié)嚴(yán)重的，中國人民銀行取消其一級交易商資格。同是，二年內(nèi)不允許其重新申請成為一級交易商。

　第二十四條　有其它違法違規(guī)行為的，除按有關(guān)法規(guī)處理外，中國人民銀行視情節(jié)輕重，暫停其一級交易商資格一年或取消一級交易商資格。

　第二十五條　被暫停或被取消一級交易商資格的，中國人民銀行將予以公告。

　第二十六條　被暫停或被取消一級交易商資格的，將被終止享有公開市場業(yè)務(wù)有關(guān)規(guī)定的各項權(quán)利，但必須繼續(xù)履行其未盡義務(wù)。

　第二十七條　被主管部門吊銷營業(yè)執(zhí)照的機(jī)構(gòu)，其一級交易商資格及相關(guān)權(quán)利自動終止。

　　　　　　　　　　　　　　第六章　罰則

　第二十八條　未按規(guī)定報送材料或提供虛假材料的，給予警告。

　第二十九條　年度內(nèi)連續(xù)三個交易日沒有成交或沒有報價又不報告的，給予通報批評。

　第三十條　違反公開市場業(yè)務(wù)其他規(guī)定的，除按有關(guān)規(guī)定處理外，中國人民銀行將視情節(jié)輕重，給予其５０００元至３００００元不等的罰款處罰。

　　　　　　　　　　　　　　第七章　附則

　第三十一條　本規(guī)定由中國人民銀行解釋和修改。

　第三十二條　本規(guī)定自頒布之日起實(shí)行。