一、引言
　　鑒于內(nèi)地與香港的金融市場之間關(guān)系日趨密切，有必要建立和促進(jìn)兩地金融市場監(jiān)管機(jī)構(gòu)之間的合作，以保護(hù)投資者和維持市場穩(wěn)健操作，中國證券監(jiān)督管理委員會（“中國證監(jiān)會”）、上海證券交易所（“上海證交所”）、深圳證券交易所（“深圳證交所”）、香港證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會（“香港證監(jiān)會”）及香港聯(lián)合交易所有限公司（“香港聯(lián)交所”）同意就以下方面進(jìn)行合作：
　?。ㄒ唬┩ㄟ^互利協(xié)助和信息交流，加強(qiáng)對投資者的保護(hù)，維持公平、有序、高效的證券市場；
　?。ǘ┩ㄟ^互相協(xié)助和信息交流，確保各方的有關(guān)法規(guī)得到遵守；
　?。ㄈ┩ㄟ^定期聯(lián)絡(luò)和人員交換，促進(jìn)互相蹉商和合作。

　二、各方職能
　　（一）中國證券監(jiān)督管理委員會
　　中國證監(jiān)會根據(jù)國務(wù)院國辦發(fā)［１９９２］５４號文件決定成立，作為國務(wù)院證券委員會對證券業(yè)進(jìn)行監(jiān)督、管理的執(zhí)行機(jī)構(gòu)，依法對證券業(yè)、證券市場進(jìn)行全過程、全方位的監(jiān)督、管理。其主要職責(zé)包括起草證券法規(guī)，制定其實(shí)施細(xì)則和其它有關(guān)規(guī)則；監(jiān)督、管理有價(jià)證券的發(fā)行、上市和交易；監(jiān)管證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)、證券從業(yè)人員及從事證券業(yè)務(wù)的專業(yè)人員的業(yè)務(wù)活動(dòng)；監(jiān)管證券交易場所的業(yè)務(wù)活動(dòng)；監(jiān)管上市公司及其收購、兼并活動(dòng)；監(jiān)管境內(nèi)企業(yè)直接或間接向境外發(fā)行股票和上市的行為，對違反證券法規(guī)的行為進(jìn)行調(diào)查。
　?。ǘ┥虾ＷC券交易所
　　上海證交所是經(jīng)國務(wù)院同意設(shè)立的，不以盈利為目的，實(shí)行自律性管理和會員制事業(yè)法人。其職能包括提供證券交易場所和設(shè)施；制定各種規(guī)則和制度；對會員進(jìn)行自律性管理；組織和監(jiān)督證券交易活動(dòng)；審核并批準(zhǔn)掛牌交易申請；向社會公眾提供證券市場信息。
　　（三）深圳證券交易所
　　深圳證交所是經(jīng)國務(wù)院同意設(shè)立的，不以盈利為目，實(shí)行自律性管理的會員制事業(yè)法人。其職能包括提供證券交易的場所和設(shè)施；制定各種規(guī)則和制度；對會員進(jìn)行自律性管理；組織和監(jiān)督證券交易活動(dòng)；審核并批準(zhǔn)掛牌交易申請；向社會公眾提供證券市場信息。
　?。ㄋ模┫愀圩C券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會
　　香港證監(jiān)會是根據(jù)《證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會條例》成立的監(jiān)察委員會，負(fù)責(zé)監(jiān)管香港的證券及期貨市場。香港證監(jiān)會的職能包括執(zhí)行證券法規(guī)，以保護(hù)投資者、維持市場穩(wěn)健操作；執(zhí)行有關(guān)規(guī)定，以確保公眾股東及投資者獲得完整的信息披露和公平的對待；監(jiān)督香港聯(lián)交所的活動(dòng)，以確保其以專業(yè)性態(tài)度，就所有與上市及其會員有關(guān)的事宜，公平地執(zhí)行其監(jiān)管職責(zé)；監(jiān)管證券商和投資顧問；促進(jìn)香港的證券及期貨市場的發(fā)展；鼓勵(lì)香港及外地投資者增加使用上述市場。
　?。ㄎ澹┫愀勐?lián)合交易所有限公司
　　香港聯(lián)交所是獲得《證券交易所合并條例》認(rèn)可，負(fù)責(zé)經(jīng)營及維持香港股票市場的有限責(zé)任公司。與此相聯(lián)系，香港聯(lián)交所的職責(zé)包括依法維持市場的公平、有序、以確保通過香港聯(lián)交所的證券交易符合公眾利益。香港聯(lián)交所是負(fù)責(zé)對上市事宜及其會員進(jìn)行日常監(jiān)督的一線監(jiān)管機(jī)構(gòu)。

　三、范圍
　　各方同意，通過本備忘錄中所確立的機(jī)制，促進(jìn)相互合作和信息交流，以便各方有效地依法行使其各自的職能。根據(jù)上述宗旨，特確定本備忘錄的范圍如下：
　?。ㄒ唬﹥?nèi)地或香港證券市場的證券發(fā)行人及要約人、所有上市或申請上市的公司的董事、高級管理人員、股東及公司的專業(yè)顧問，應(yīng)當(dāng)遵守所有有關(guān)法規(guī)，并有義務(wù)完整、準(zhǔn)確、及時(shí)地披露與投資者有關(guān)的信息；
　?。ǘ﹫?zhí)行有關(guān)證券及其他金融工具的發(fā)行、交易、安排、管理和咨詢服務(wù)的法規(guī)；
　　（三）推廣證券商和投資顧問的適準(zhǔn)原則，確保證券商和投資顧問具有適當(dāng)?shù)摹⒑虾鯓?biāo)準(zhǔn)的業(yè)務(wù)能力和職業(yè)道德素質(zhì)，促進(jìn)上述人員在其從業(yè)活動(dòng)中遵循高標(biāo)準(zhǔn)的公平交易原則和職業(yè)道德準(zhǔn)則；
　?。ㄋ模┍O(jiān)督證券市場及其清算交割和登記過戶活動(dòng)，以及在上述活動(dòng)中對有關(guān)法規(guī)的執(zhí)行情況；
　?。ㄎ澹﹨f(xié)助調(diào)查內(nèi)幕交易、操縱市場以及其他就證券交易和上市公司的活動(dòng)中出現(xiàn)的欺詐行為，并對此采取制裁措施；
　?。┤藛T培訓(xùn)和交流；
　?。ㄆ撸└鞣酵獾钠渌马?xiàng)。

　四、基本原則
　　各方將合作加強(qiáng)對投資者的保護(hù)，并通過相互協(xié)助和信息交流來維持公平、有序、高效的證券市場。據(jù)此，各方同意確立下述基本原則：
　?。ㄒ唬┳C券交易應(yīng)以公平、公開、有序、高效的方式進(jìn)行；
　?。ǘ┮庀蛲顿Y者應(yīng)得到充分、準(zhǔn)確、及時(shí)的信息，以便他們在充分知情的前提下對發(fā)行人及其發(fā)行的金融工具作出判斷；
　?。ㄈ┥鲜泄緫?yīng)完整、準(zhǔn)確、及時(shí)地向其股東和公眾披露任何可被合理地認(rèn)為可能對上市證券的市場行為或價(jià)格有實(shí)質(zhì)性影響的信息；
　?。ㄋ模┧凶C券持有者均應(yīng)得到公平的對待；
　　（五）上市公司董事的行為應(yīng)符合全體股東的整體利益；
　　（六）欺詐投資者、壓迫小股東、操縱市場和內(nèi)幕交易等行為均應(yīng)受到制止及依法制裁；
　　（七）上市公司的控股權(quán)如有改變，通常應(yīng)以同等條件向該公司其余所有股東發(fā)出全面收購、兼并要約；
　?。ò耍┧凶C券商及投資顧問均應(yīng)有充分的資金來源、符合適準(zhǔn)原則（包括具備相關(guān)經(jīng)驗(yàn)、資格、信譽(yù)、道德品質(zhì)以及在財(cái)務(wù)上穩(wěn)健可靠）并以高效、誠實(shí)和公平的態(tài)度從事其業(yè)務(wù)。

　五、法律、條例及規(guī)定
　　各方將互相協(xié)助、交流信息，確保遵守附錄一所列出的法律、條例、規(guī)定及其任何補(bǔ)充與修訂。各方將執(zhí)行各自的法律、條例、規(guī)定，并協(xié)助其它各方執(zhí)行其任務(wù)。經(jīng)各方同意，附錄一可隨時(shí)修訂，而毋須各方重新簽署備忘錄。

　六、提供協(xié)助或索取信息的要求
　?。ㄒ唬└鞣娇蔀槟稠?xiàng)要求或擬提出的要求隨時(shí)接觸。
　　（二）索取信息或提供其它方面協(xié)助的要求均須以中文或英文書面提出。遇到緊急情況時(shí)，可用概要的方式提出要求，但應(yīng)在其后五個(gè)工作日內(nèi)補(bǔ)交正式要求。
　?。ㄈ┧魅⌒畔⒌恼揭髴?yīng)根據(jù)附錄二填寫，其內(nèi)容包括：
　?。ǎ保┮笏魅〉男畔?nèi)容（如有關(guān)人員身份等）；
　?。ǎ玻┧魅⌒畔⒌哪康模ㄔ敿?xì)說明與該要求事項(xiàng)有關(guān)的法律或監(jiān)管規(guī)定）；
　?。ǎ常?dǎo)致作出該索取要求的行為或涉嫌行為；
　?。ǎ矗┨岢鲆笠环降谋O(jiān)管職能與上述法律或監(jiān)管規(guī)定之間的聯(lián)系；
　　（５）索取的信息與上述法律或監(jiān)管規(guī)定的相關(guān)性；
　　（６）如可能有必要向他人披露所取得的信息，該人的身份以及向其披露的理由。
　?。ㄋ模┦盏揭蟮囊环綉?yīng)對每個(gè)要求加以斟酌，以決定能否根據(jù)本備忘錄的條款提供信息。如果一項(xiàng)要求不能被全部接受，收到要求的一方應(yīng)考慮是否有可能提供任何其他相關(guān)信息。
　?。ㄎ澹┱降臅嬉蟊仨氂筛戒浫新?lián)絡(luò)人之一簽署。
　?。└鞣娇晒餐瑓f(xié)商修訂附錄二表格，而毋須重新簽署備忘錄。

　七、主動(dòng)提供信息
　　如任何一方擁有可協(xié)助他方執(zhí)行其監(jiān)管職能的信息，則即使沒有任何他方提出要求，擁有信息的一方也可主動(dòng)自愿地提供或安排他人提供該信息。如提供信息方聲明該信息系根據(jù)本備忘錄提供，則本備忘錄的條款將同樣適用。

　八、保密及信息的使用
　　各方提供信息或協(xié)助，其目的只在于協(xié)助本備忘錄簽字各方執(zhí)行其監(jiān)管職能。根據(jù)本備忘錄所提供的協(xié)助或信息，接受方只能為執(zhí)行其監(jiān)管職能的目的而使用，未經(jīng)提供協(xié)助或信息一方的同意，不得向任何第三方披露該協(xié)助或信息的內(nèi)容。

　九、磋商及定期聯(lián)絡(luò)
　　為促進(jìn)相互磋商和合作，本備忘錄的簽字各方將視情況需要，討論互相關(guān)注的事宜，并將各自證券市場中出現(xiàn)的可能影響任何他方證券高層的政策發(fā)展，通知該方。上述事宜可為具體案件，亦可為諸如下列各項(xiàng)之事宜：
　?。ㄒ唬└髯宰C券市場中察覺到的異常活動(dòng)；
　?。ǘ┓伞⒁?guī)定或操作程序的改變；
　?。ㄈν顿Y者投訴的解決；
　?。ㄋ模┥鲜泄?、證券商及投資顧問的雙重管轄權(quán)問題；
　?。ㄎ澹Ρ緜渫涥P(guān)鍵條文擬作出的修改；
　?。┢渌餐P(guān)注的事宜。
　　有鑒于此，各方將舉行季度會議，會議將由簽字各方輪流籌備和主持。

　十、人員培訓(xùn)及交流
　　各方將就工作人員的培訓(xùn)及交流進(jìn)行磋商合作。

　十一、聯(lián)絡(luò)人員
　　根據(jù)第六條提出互相協(xié)助或交換信息的正式要求，應(yīng)在附錄三中所列的聯(lián)絡(luò)人之間進(jìn)行。任何一方可用書面形式通知所有其他各方，對附錄三所列的聯(lián)絡(luò)人名單作出修訂。

　十二、其他具體合作方面
　　各方將在其他具體方面進(jìn)行合作，如公司信息發(fā)布在各市場之間的協(xié)調(diào)、暫停交易、收購與合并及對金融中介機(jī)構(gòu)的監(jiān)管等問題。上述具體方面及操作細(xì)節(jié)載于附錄四。經(jīng)所有各方書面同意，附錄四的內(nèi)容可得擴(kuò)充或修改，而毋須各方重新簽署備忘錄。

　十三、本備忘錄所用文字及生效日期
　　本備忘錄的中、英文本具有同等效力，并自中國證監(jiān)會、上海證交所、深圳證交所、香港證監(jiān)會及香港聯(lián)交所共同簽署之日起生效。
　　本備忘錄于一九九三年六月十九日在北京簽署。